法人の「車で融資」は現実的？トラックのリースバックと車担保ローンの違いを徹底比較

会社のトラックやダンプ、重機。これらは単なる「モノ」ではなく、日々の売上を生み出すための、いわば戦友とも言える存在です。しかし、急な運転資金の不足や、取引先からの入金遅延により、銀行融資も断られてしまった時、この「戦友」を活用して喫緊の資金を調達する方法があることをご存知でしょうか。それが、事業用車両の価値を現金化する「リースバック」と「車担保ローン」です。これらは、赤字決算や税金の未納、代表者個人の信用情報に懸念がある場合でも利用できる可能性を秘めた、経営者にとって最後の砦ともなり得る強力な資金調達手段です。

しかし、どちらの手段も一長一短があり、その仕組みやリスク、将来のキャッシュフローへの影響を正しく理解せずに利用すると、かえって経営を圧迫する諸刃の剣にもなりかねません。この記事では、建設・運送業界の資金調達に精通した専門家として、この二つの手法の違いを、仕組みからコスト、税務処理に至るまで、あらゆる角度から徹底的に比較・解説します。あなたの会社にとって、今本当に選ぶべき道はどちらなのか。その答えがここにあります。

仕組みを図解：リースバック／車担保ローン（流れ・所有権・資金化スピード）

まず、二つの手法が根本的にどう違うのか、その仕組みを正確に理解しましょう。

1. 【セールス＆リースバック】の仕組み

これは、自社が所有するトラックや重機を一度専門会社に「売却」し、同時にその会社と「リース契約」を結ぶことで、車両をそのまま使い続けながら、売却代金を一括で受け取る方法です。

• 流れ：①車両の査定 → ②売買契約とリース契約を同時に締結 → ③車両の売却代金が入金 → ④月々のリース料を支払いながら車両を使用。
• 所有権：契約期間中、車両の所有権（車検証上の所有者名義）は、専門会社に移転します。あなたは「使用者」として業務を継続します。
• 資金化スピード：必要書類が揃っていれば、査定から入金まで最短2日〜1週間程度と、非常にスピーディーです。

2. 【車担保ローン】の仕組み

こちらは、自社が所有する車両を「担保」として提供し、その価値の範囲内で金融機関や専門会社から「融資」を受ける方法です。

• 流れ：①車両の査定 → ②金銭消費貸借契約と担保設定契約を締結 → ③融資金が入金 → ④月々の元本と利息を返済。
• 所有権：車両の所有権は、自社のままです。ただし、返済が滞った場合に車両が引き揚げられるよう、金融機関の「抵当権」が設定されます。
• 資金化スピード：こちらも比較的早く、最短即日〜数日で資金化が可能です。

このように、所有権が「移る」か「移らない」かが、両者の最も大きな違いです。

審査・必要書類・対象車両：年式・走行距離・残債・評価額の見られ方

次に、実際に利用する際の審査のポイントや対象車両について解説します。

■ 審査で見られるポイント

• リースバック：審査の主眼は、あくまで**「車両そのものの資産価値」**に置かれます。そのため、会社の決算状況が赤字であったり、税金の滞納があったり、代表者の信用情報に懸念があったりしても、車両に価値があれば利用できる可能性が十分にあります。もちろん、月々のリース料を支払う能力があるか（事業の継続性）も確認されます。
• 車担保ローン：こちらも「車両の資産価値」が最重要ですが、融資であるため、リースバックに比べて**「会社の返済能力」**がより詳しく審査される傾向にあります。担保がある分、通常のビジネスローンよりは審査基準が緩やかですが、事業の収支状況は必ずチェックされます。

■ 必要書類と対象車両の条件

どちらの方法でも、一般的に「車検証」「決算書（2〜3期分）」「印鑑証明書」「納税証明書」などが必要です。

対象となる車両の評価は、**「年式」「走行距離」「車両の状態」**で決まります。トラックや重機は乗用車と異なり、多少年式が古くても、人気の車種やメンテナンス状態が良ければ高い評価額が付くこともあります。ただし、車両のローン（残債）が残っている場合は注意が必要です。残債があると、その額を差し引いた分しか資金化できないか、そもそも対象外となるケースが多いため、事前に確認が必須です。

コスト比較と税務の違い：手数料・金利・残価・減価償却／費用処理の実務

資金調達で最も気になるのがコストと、それに伴う会計処理の違いです。

■ コスト構造の比較

• リースバック：主なコストは、売却価格とリース料総額の差額、そして契約時の事務手数料です。月々のリース料は、車両の売却価格を基に、契約期間と、契約終了時の想定価値である「残価」を考慮して算出されます。金利という概念はありませんが、手数料やリース会社の利益がリース料に含まれるため、総支払額は比較的高くなる傾向があります。
• 車担保ローン：コストの大部分は**「金利」**です。担保があるため、無担保のビジネスローンよりは低い金利（年率5%〜15%程度が目安）が適用されますが、銀行融資よりは高くなります。その他、契約時に事務手数料や保証料が発生する場合があります。

■ 税務・会計処理の違い

• リースバック：車両を売却するため、バランスシート上から資産が消え、固定資産税の負担がなくなります。そして、月々支払うリース料は、全額を「賃借料」などの科目で経費として計上できます。会計処理がシンプルで、損益計算書上の利益を圧縮する効果があります。
• 車担保ローン：車両は自社の資産のままなので、引き続き**「減価償却費」として経費計上**します。ローンの返済額のうち、利息部分のみを「支払利息」として経費処理できます。元本返済分は経費にはなりません。

どちらが自社の財務戦略に適しているか、税理士とも相談しながら判断することが重要です。

キャッシュフロー影響：月額負担・保険・メンテ費用と稼働へのインパクト

資金調達は、将来のキャッシュフローを改善するために行うものです。月々の負担や車両の維持管理が、逆に資金繰りを圧迫しないか、慎重に検討する必要があります。

■ 月々の支払い負担

• リースバック：月々の支払いは定額の「リース料」です。契約内容にもよりますが、一般的に、車両の売却額が高く、契約期間が長いほど、月々のリース料は低くなる傾向にあります。
• 車担保ローン：月々の支払いは「元本＋利息」です。返済期間を長く設定すれば月々の負担は軽くなりますが、その分、総支払利息は増加します。
  どちらの場合も、調達したい資金額と、無理なく支払える月々の返済可能額を天秤にかけ、バランスの取れたプランを組むことが不可欠です。

■ 保険・メンテナンス費用の扱い

• リースバック：多くの場合、自動車税や自賠責保険料はリース料に含まれます。しかし、任意保険や車検、日々のメンテナンス費用（オイル交換、タイヤ交換など）は、使用者（あなたの会社）の負担となる「メンテナンスリース」が一般的です。契約時に、どこまでがリース料に含まれるのかを必ず確認しましょう。
• 車担保ローン：所有者は自社のままですので、当然ながら税金、保険、メンテナンスといった維持管理費用はすべて自社負担となります。

いずれの手法を選んでも、車両は事業を支える重要な資産です。日々の稼働に支障が出ないよう、メンテナンス計画もしっかりと資金繰りに組み込んでおく必要があります。

どちらを選ぶ？ケース別シナリオ：赤字決算／多台数保有／長期案件のつなぎ資金

仕組みやコストの違いを理解した上で、自社の状況にどちらが適しているのか、具体的なシナリオ別に最適な選択肢を解説します。

ケース1：赤字決算や税金滞納があり、とにかく緊急で資金が必要な場合

→ 推奨：【リースバック】

この状況で銀行融資が絶たれている場合、最も現実的な選択肢はリースバックです。リースバックの審査は、会社の財務内容よりも「車両の資産価値」そのものを最重視する傾向が強いためです。決算書が赤字でも、価値のあるトラックや重機を所有していれば、それを売却することで運転資金を確保できる可能性が十分にあります。また、車両の売却によって帳簿上に「売却益」を計上できるため、一時的に決算書の内容を改善する効果も見込めます。まさに、資産を最大限に活用して、緊急事態を乗り切るための手法と言えるでしょう。

ケース2：多数のトラックを保有しており、資産を圧縮して財務体質を改善したい場合

→ 推奨：【リースバック】

建設業や運送業で多くの車両を自社資産として保有している場合、それらをリースバックすることで、バランスシートをスリム化し、財務指標を改善するという戦略的な活用が可能です。車両という「固定資産」を売却して「現金」に換えることで、総資産利益率（ROA）といった経営指標が向上し、将来的な銀行融資の審査において有利に働く可能性があります。資産のオフバランス化は、事業を継続しながら財務体質を強化するための有効な一手です。

ケース3：大型の長期案件を受注し、着工のための「つなぎ資金」が一時的に必要な場合

→ 推奨：【車担保ローン】

このケースでは、数か月後には大型の入金が見込めているため、恒久的な資金調達は必要ありません。あくまで一時的な「つなぎ資金」が目的ですので、所有権を手放す必要がなく、比較的金利も低い車担保ローンが適しています。プロジェクトからの入金があり次第、繰り上げ返済を行えば、支払う利息を最小限に抑えることも可能です。資産を売却するリースバックに比べ、手続きが比較的シンプルな点もメリットと言えます。

まとめ

法人の「車で融資」という選択肢は、銀行融資が困難な状況に陥った建設・運送業の経営者にとって、事業の未来を守るための、正当で賢明な経営戦略の一つです。

今回徹底比較した**「リースバック」と「車担保ローン」**。その最大の違いは、**リースバックが車両の「売却」**であるのに対し、車担保ローンは車両を担保にした「借入」であるという点に尽きます。

会社の財務状況が厳しく、とにかく緊急で資金が必要な場合は、審査のハードルが比較的低いリースバックが有効な選択肢となります。一方で、あくまで所有権は手元に残したまま、将来の入金までの「つなぎ資金」を確保したいのであれば、車担保ローンに軍配が上がるでしょう。

どちらの手段にもメリットとデメリットがあり、「絶対にこちらが良い」という唯一の正解はありません。あなたの会社の財務状況、資金使途、そして将来の事業計画。これらを総合的に判断し、最適な一手を選択することが何よりも重要です。もし、その判断に少しでも迷われたら、私たちのような専門家にご相談ください。あなたの会社の状況を客観的に分析し、事業を力強く前進させるための一歩を、共に考えさせていただきます。